在近期大盤(pán)反彈中，科技股表現(xiàn)搶眼，不少個(gè)股出現(xiàn)超一成，甚至兩成的漲幅。有分析指出，市場(chǎng)賺錢(qián)效應(yīng)有所提升，其中科技股獲得了資金的明顯關(guān)注，后市有望走出持續(xù)行情，投資者可關(guān)注科技線條中各個(gè)細(xì)分領(lǐng)域的龍頭公司。

國(guó)科微(300672)新興業(yè)務(wù)空間廣闊

公司覆蓋業(yè)務(wù)廣泛，傳統(tǒng)業(yè)務(wù)仍具成長(zhǎng)性，新興業(yè)務(wù)市場(chǎng)空間廣闊。公司擁有廣播電視芯片、智能監(jiān)控芯片、固態(tài)存儲(chǔ)芯片、物聯(lián)網(wǎng)芯片四大產(chǎn)品線，一方面將會(huì)受益于廣播電視、智能監(jiān)控市場(chǎng)高清化、網(wǎng)絡(luò)化升級(jí)趨勢(shì)，另一方面固態(tài)存儲(chǔ)和物聯(lián)網(wǎng)市場(chǎng)需求在智能手機(jī)、平板電腦、筆記本電腦、智能家居、智能汽車(chē)?yán)瓌?dòng)下不斷提升，為公司相關(guān)芯片細(xì)分業(yè)務(wù)提供增長(zhǎng)空間。國(guó)泰君安證券指出，公司持續(xù)進(jìn)行高強(qiáng)度研發(fā)投入，每年研發(fā)支出占營(yíng)收比例高于20%，在維持傳統(tǒng)廣播電視和智能監(jiān)控業(yè)務(wù)技術(shù)優(yōu)勢(shì)的同時(shí)，在固態(tài)存儲(chǔ)和物聯(lián)網(wǎng)板塊上傾注大量研發(fā)資源，提前進(jìn)行戰(zhàn)略布局。目前已通過(guò)認(rèn)證并實(shí)現(xiàn)量產(chǎn)，切入消費(fèi)類(lèi)市場(chǎng)，不斷拓寬產(chǎn)品覆蓋領(lǐng)域，未來(lái)有望在國(guó)家戰(zhàn)略導(dǎo)向下，在半導(dǎo)體國(guó)產(chǎn)化進(jìn)程中不斷突破。

歐菲科技(002456)成長(zhǎng)邏輯清晰

公司身為觸控顯示、攝像頭模組領(lǐng)域龍頭，中長(zhǎng)期成長(zhǎng)邏輯清晰，攝像頭模組上下游延伸、柔性觸控一體化布局持續(xù)推進(jìn)，產(chǎn)能擴(kuò)充穩(wěn)步進(jìn)行。看好未來(lái)公司產(chǎn)品結(jié)構(gòu)改善盈利能力提升。天風(fēng)證券指出，公司中長(zhǎng)期內(nèi)有望完成上游鏡頭、VCM、濾光片等關(guān)鍵零部件和算法等核心技術(shù)的整合，CMOS領(lǐng)域與Sony/ OV/三星深度合作、VCM領(lǐng)域與新思考深度合作，公司光學(xué)地位有望進(jìn)一步提升。此外，公司模組產(chǎn)能擴(kuò)張有序持續(xù)推進(jìn)，市占率有望隨著下游手機(jī)集中化持續(xù)提升。并且，公司完成對(duì)富士膠片鏡頭專(zhuān)利及子公司的收購(gòu)，鏡頭制造、光學(xué)設(shè)計(jì)能力顯著提升，優(yōu)勢(shì)拓展躋身車(chē)載鏡頭主流供應(yīng)商。未來(lái)公司多攝、3D、汽車(chē)多品類(lèi)持續(xù)發(fā)力，產(chǎn)品結(jié)構(gòu)不斷改善，ASP及毛利率水平預(yù)計(jì)將進(jìn)一步提升。

烽火通信(600498)龍頭屬性被看好

公司積極配合中國(guó)移動(dòng)SPN標(biāo)準(zhǔn)ITU立項(xiàng)工作，在2017年下半年中國(guó)移動(dòng)組織的SPN實(shí)驗(yàn)室測(cè)試、及2018年下半年開(kāi)啟的大規(guī)模外場(chǎng)試驗(yàn)中，公司各方面測(cè)試結(jié)果表現(xiàn)領(lǐng)先。長(zhǎng)江證券指出，當(dāng)前海外5G投資周期率已先啟動(dòng)，國(guó)內(nèi)有望緊隨其后，2019年通信行業(yè)有望迎來(lái)5G資本開(kāi)支的規(guī)模投入，開(kāi)啟行業(yè)高增長(zhǎng)通道。5G商用，傳輸先行，公司作為國(guó)內(nèi)傳輸設(shè)備龍頭，有望率先受益。2019年有望迎來(lái)5G預(yù)商用和牌照落地，主題投資機(jī)會(huì)有望延續(xù)，中國(guó)信科成立也將為公司帶來(lái)技術(shù)和市場(chǎng)的耦合，助力公司在5G傳輸市場(chǎng)份額提升。公司當(dāng)前估值處于歷史底部位置，看好公司當(dāng)前配置價(jià)值。SPN國(guó)際立項(xiàng)通過(guò)將極大提振產(chǎn)業(yè)鏈信心，未來(lái)有望被更多國(guó)家接受，利好公司國(guó)際化發(fā)展，我們繼續(xù)看好公司龍頭屬性。

思創(chuàng)醫(yī)惠(300078)差異化凸顯

公司在智慧醫(yī)療、電子標(biāo)簽業(yè)務(wù)雙輪驅(qū)動(dòng)下具備成長(zhǎng)性和獨(dú)特性。近期擬進(jìn)行非公開(kāi)定增，投建物聯(lián)網(wǎng)智慧醫(yī)療項(xiàng)目和醫(yī)療大數(shù)據(jù)研發(fā)中心，將對(duì)智慧醫(yī)療業(yè)務(wù)產(chǎn)生重要提振。中銀國(guó)際證券指出，公司所屬醫(yī)療信息化市場(chǎng)迎來(lái)高景氣度周期。根據(jù)IDC數(shù)據(jù)，2018年-2020年國(guó)內(nèi)醫(yī)療IT解決方案市場(chǎng)增速達(dá)預(yù)計(jì)為18.9%、15.6%和16.2%。2018年衛(wèi)健委發(fā)布的《進(jìn)一步改善醫(yī)療服務(wù)行動(dòng)計(jì)劃(2018-2020年)》對(duì)預(yù)約診療、遠(yuǎn)程醫(yī)療、電子病歷等重點(diǎn)領(lǐng)域作出詳細(xì)要求，市場(chǎng)增量落地持續(xù)性有保障。公司是EAS和RFID行業(yè)領(lǐng)軍企業(yè)，智慧醫(yī)療溯源管理項(xiàng)目投產(chǎn)后，RFID產(chǎn)品可借助醫(yī)療客戶(hù)獲得新增長(zhǎng)點(diǎn)，有利于凸顯差異化定位以及標(biāo)簽產(chǎn)品毛利率的提升。

安潔科技(002635)將進(jìn)入收獲期

公司始終立足于在消費(fèi)電子和汽車(chē)電子市場(chǎng)大客戶(hù)優(yōu)先的戰(zhàn)略布局，通過(guò)不斷提升公司在產(chǎn)品和生產(chǎn)能力上的布局，公司持續(xù)拓展在核心優(yōu)質(zhì)客戶(hù)的單機(jī)價(jià)值量提升和產(chǎn)品品類(lèi)的提升。華金證券指出，公司通過(guò)在2014年收購(gòu)新加坡新星控股進(jìn)入到了汽車(chē)電子金屬件的市場(chǎng)后，持續(xù)提升自身的生產(chǎn)能力和技術(shù)水平，并且錨定新能源汽車(chē)全球市場(chǎng)的核心品牌廠商，順利進(jìn)入其供應(yīng)鏈體系。而隨著新能源汽車(chē)明確受到各大車(chē)企和各國(guó)政府的支持，以及更為重要的是以公司核心客戶(hù)的產(chǎn)品獲得消費(fèi)市場(chǎng)的認(rèn)可并進(jìn)入成長(zhǎng)期，新工廠預(yù)計(jì)進(jìn)入擴(kuò)產(chǎn)期，產(chǎn)品出貨量和公司盈利能力均顯著提升。公司通過(guò)前期布局獲得的市場(chǎng)份額和供應(yīng)鏈競(jìng)爭(zhēng)力也將進(jìn)入收獲期，為公司近期的業(yè)績(jī)成長(zhǎng)做出可觀的貢獻(xiàn)。

東方國(guó)信(300166)業(yè)務(wù)快速推進(jìn)

公司2018年6月入選工信部2018年工業(yè)互聯(lián)網(wǎng)創(chuàng)新發(fā)展工程擬支持項(xiàng)目，獲批的8家跨行業(yè)、跨領(lǐng)域綜合平臺(tái)，東方國(guó)信排在第二。8月公司中標(biāo)工信部2018年工業(yè)互聯(lián)網(wǎng)創(chuàng)新發(fā)展工程中的“Cloudiip工業(yè)互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)試驗(yàn)測(cè)試項(xiàng)目”，進(jìn)一步證明了公司工業(yè)互聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)建設(shè)得到了國(guó)家級(jí)層面的肯定與支持，有望在國(guó)家雙跨平臺(tái)最后遴選中脫穎而出。東吳證券指出，公司持續(xù)加強(qiáng)工業(yè)互聯(lián)網(wǎng)生態(tài)基地建設(shè)，與包括北京、廣東、江蘇、內(nèi)蒙、安徽、山西、新疆等在內(nèi)的全國(guó)近20個(gè)省市自治區(qū)政府部門(mén)簽訂戰(zhàn)略合作協(xié)議，共同推進(jìn)和發(fā)展工業(yè)互聯(lián)網(wǎng)建設(shè)、智能制造轉(zhuǎn)型升級(jí)。在獲得國(guó)家層面肯定的同時(shí)，公司與諸多省市合作，并在多地成立子公司，為后續(xù)的市場(chǎng)拓展，奠定堅(jiān)實(shí)的基礎(chǔ)。